Assurance-Vie

Comment affiner ses cibles et enrichir sa gamme pour élargir l’accès aux contrats ?

• Identifier les cibles de clientèle : affiner la segmentation des clients, définir des cibles propriétaires pour mieux cibler les actions de communication et de marketing (affinitaire)
• Optimiser les canaux de distribution : renforcer les partenariats avec les CGP, banques privées et fintechs pour élargir l’accès aux contrats, et développer la capacité à animer ces partenariats
• Gamme de contrats : disposer d’une offre adaptée aux besoins de la clientèle (directe et/ou partenaires) — PER, assurance vie luxembourgeoise — et enrichir les modes de gestion (profilée, pilotée, sous mandat)
• Fonds en euros : maintenir des rendements attractifs (2,5 % à 3 %) malgré Solvabilité 3, en optimisant l’allocation obligataire et les réserves (PPB), et développer des fonds euros nouvelle génération
• Unités de compte : enrichir l’univers d’investissement (ETF passifs et actifs, fonds thématiques, ISR, produits structurés, Private Assets…) et référencer les gestionnaires d’actifs les plus performants

Comment digitaliser le parcours client et renforcer l’accompagnement ?

• Digitaliser l’expérience client : développer des plateformes « end-to-end » — souscription, arbitrage, suivi des performances en temps réel — avec des outils de simulation (impact fiscal, projection des revenus retraite)
• Accompagner les clients : proposer un conseil personnalisé et une qualité de service renforcée (opérations, reporting…)

Comment industrialiser la chaîne de traitement tout en maîtrisant les coûts ?

• Efficacité opérationnelle : industrialiser et sécuriser la chaîne de traitement des opérations en unités de compte pour maîtriser son P&L, et identifier les cas d’usage IA capables de réduire les tâches à faible valeur ajoutée ou de renforcer les activités à fort impact
• Moderniser les outils : recourir à des solutions de marché en mode SaaS et anticiper les enjeux associés à eIDAS 2.0 (intégration du wallet dans le front-end et connexion aux gateways)
• Optimiser les coûts : revoir l’operating model des activités non core (gestion des sinistres, support client basique) pour se concentrer sur le cœur de métier (conseil, gestion d’actifs, innovation produit)
• Processus de conformité : maintenir une vigilance renforcée (matrice des risques produits/clients PEP, comportements transactionnels suspects) pour anticiper les contrôles de l’ACPR/AMF

Comment maximiser la performance tout en maîtrisant les risques du modèle ?

• Equilibrer le modèle économique : évaluer le risque de cannibalisation des ETF en cas de réplication de stratégies existantes, et ses impacts sur le modèle économique global (y compris pour les distributeurs)
• Maximiser la performance du fonds général : investir dans des classes d’actifs alternatives long terme (crédit privé, infrastructure, immobilier) pour améliorer le rendement global et lisser la volatilité
• Revoir son modèle opérationnel : évaluer l’opportunité de disposer d’une société de gestion adossée à l’assureur ou de déléguer à une société de gestion externe, et définir le modèle organisationnel (responsabilités directes vs délégations)
• Renforcer le pilotage par la donnée et le reporting : industrialiser le reporting pour améliorer la transparence et mieux suivre les risques et la performance en quasi-temps réel

Comment anticiper un cadre prudentiel et réglementaire en forte évolution ?

• Solvabilité 3 : adapter les portefeuilles (fonds euros, UC) dans une optique actif/passif pour respecter les nouvelles exigences en capital, sans sacrifier la performance
• RIS / V4M : anticiper l’extension possible du périmètre de Value For Money aux fonds en euros, PER individuels et produits structurés
• AI Act : renforcer la gouvernance et la transparence de l’IA utilisée en assurance vie pour garantir des modèles explicables, non discriminatoires et conformes aux obligations applicables aux systèmes à haut risque à compter du 2 août 2026